对冲交易结算（对冲交易结算什么意思）

最新消息

• 1、期货中的逐笔对冲是否进行当日无负债结算
• 2、期权怎么对冲交易？
• 3、中国银行的对冲是什么？

期货中的逐笔对冲是否进行当日无负债结算

逐笔对冲与逐日盯市有什么不同对冲交易结算？

答：按照盈亏计算方式局袭皮对冲交易结算的不同对冲交易结算，结算方式共有逐日盯市和逐笔对冲两种结算方式。

一、逐日盯市

1．平仓盈亏（逐日盯市）＝平当日仓盈亏+平历史仓盈亏

① 平当日仓盈亏＝当日开仓价与平仓价之差×手数×交易单位

② 平历史仓盈亏＝平仓价与昨日结算价之差×手数×交桐差易单位

2．持仓盈亏（逐日盯市）＝持当日仓盈亏+持历史仓盈亏

① 持当日仓盈亏＝当日结算价与当日开仓价之差×手数×交易单位

② 持历史仓盈亏＝当日结算价与昨日结算价之差×手数×交易单位

3．当日盈亏＝平仓盈亏（逐日盯市）+持仓盈亏（逐日盯市）

4．当日结存（逐日盯市）＝上日结存（逐日盯市）+当日存取合计+当日盈亏－当日手续费

5．客户权益＝当日结存（逐日盯市）

二、逐笔对冲

1．平仓盈亏（逐笔对冲）＝开仓价与平仓价之差×手数×交易单位

2．浮动盈亏＝当日结算价与开仓价之差×手数×交易单位

3．当日结存（逐笔对冲）＝上日结存（逐笔对冲）+当日存取合计+平仓盈亏（逐笔对冲）－当日手续费

4．客户权益（逐笔对冲）＝当日结存（逐笔对冲）+浮动盈亏

两种结算方式的区别在于：

逐日盯市，无论是平仓合约还是未平仓合约，都要分别计算当日盈亏，而历史各日盈亏累计入上日结存。逐笔对冲不同的是，不计算每天的盈亏，而只计算自开仓之

日起至当日的累计盈亏，且凡是未平禅型仓合约，其盈亏作为浮动盈亏而不计入当日结存，一旦该合约平仓，其平仓时的浮动盈亏即转为平仓盈亏，结算时浮动盈亏归

零。

也就是不管用哪种结算方式，客户的权益都是一样的，只是在计算盈亏方式上不同。

期权怎么对冲交易？

特意减低另一项投资的风险的投资。它是一种在减低商业风险的同时仍然能在投资中获利的手法。一般对冲是同时进行两笔行情相关、方向相反、数量相当、盈亏相抵的交易。行情相关是指影响两种商品价格行情的市场供求关系存在同一性，供求关系若发生变化。

同时会影响两种商品的价格，且价格变化的方向大体一致。方向相反指两笔交易的买卖方向相反，这样无论价格向什么方向变化，总是一盈一亏。当然要做到盈亏相抵，两笔交易的数量大小须根据各神败自价格变动的幅度来确定，大体做到数量相当。

扩展资料

（1）凯李美式期权合同在到期日前的任何时候或在到期日都可以执行合同，结算日则是在履约日之后的一天或两天，大多数的美期期权合同允许持有者在交易日到履约日之间随时履约，但也有一些合同规定一段比较短的时间可以履约，如“到期日前两周”。

（2）欧式期权合同要求其持有者只能在到期日履行合同，结算日是履约后的一天或两天。目前国内的外汇期权交易都是采用的欧式期权合同方式。

通过比较，结论是：欧式期权本少利大，但在获利的时间上不具灵活性；美式期权虽然灵活，但付费十游孙颤分昂贵。因此，国际上大部分的期权交易都是欧式期权。

参考资料来源：百度百科-期权

中国银行的对冲是什么？

对冲就是同时做两个方向相反的交易． 这样的话，如郑猛果一个赔钱，则另一个就是赚钱的． 反之，一个赚钱的话，另一个就是赔钱的．所以，如果做对冲交易时，只要两个单子没有结算的话，你赚一分钱利润，也没有赔一分钱． 但是，你却要承担这两个交易的手续费的． 所以，最终算下来还是不划算． 从实践来看，对冲最好不要用．

次贷是次级按揭贷款，是给信用状况较差，没有收入证明和还款能力证明，其他负债较重的个人的住房按揭贷款。相比于给信用好的人放出的最优利率按揭贷款，次级按揭贷款的利率更高，这个可以理解吧？你还钱的可能性不太高，那我借钱给你利息就要高一些咯。

风辩坦险大携丛桐，收益也大嘛。放出这些贷款的机构呢，为了资金尽早回笼，于是就把这些贷款打包，发行债券，类似地，次贷的债券利率当然也肯定比优贷的债券利率要高咯。这样呢，这些债券就得到了很多投资机构，包括投资银行，对冲基金，还有其他基金的青睐，因为回报高嘛。